В практике работы трейдеров часто
В практике работы трейдеров часто встречается варьирование величиной открытой позиции после каких-то особенно заметных удач или неудач. Психологически вполне понятно желание отыграться и взвинтить ставки; боязнь новой боли и новых потерь - и снижение ставок после поражений; желание быстрее разбогатеть - и увеличение лотов после крупных удач. Насколько оправдано такое поведение? Математическое моделирование позволяет получить важную информацию к размышлению по данному вопросу. Рассмотрим четыре стратегии работы с лотом: 1. Сохранение того же лота. 2. Удвоение лота при выигрыше. 3. Снижение лота вдвое при проигрыше. 4. Удвоение при проигрыше. В таблице 1.11.1 приведены результаты применения стратегий на примере одной из систем. Эти результаты практически не зависят от торговой системы (разумеется, кроме средней доходности). Таблица 1.11.1 № стратегии Средняя доходность систем в долларах % изменения доходности в зависимости от стратегии MIDD в долларах 1 10340 - 1340 2 10560 2.1 1850 3 10070 -2.45 1047 4 10870 4.8 2561 Из этой таблицы хорошо видно, что удвоение позиций ведет к увеличению риска (увеличение MIDD), снижение лота вдвое снижает риск сильнее, чем доходность. На сглаженность кривой доходности (КД, о ней будет рассказано ниже) первые три стратегии не влияют никак. Четвертая стратегия очень сильно снижает сглаженность КД. С нашей точки зрения результаты математического моделирования свидетельствуют о том, что лучше всего действовать осторожно. И вообще варьирование лотом в зависимости от текущих результатов лучше не практиковать.
